Ons Altın fiyatı gün içi kazançlarını koruyor, doların ABD ÜFE öncesinde güçlenmesi kazançları sınırlıyor

• Altın fiyatı, Fed'den ek faiz indirimlerine yönelik beklentilerin etkisiyle üst üste ikinci gün için yukarı yönlü ivme kazandı. 
• Daha zayıf bir risk hissiyatı, güvenli liman kıymetli metale fayda sağlıyor ve yükselişe katkıda bulunuyor.
• Fed'in daha agresif bir gevşemeye gitme ihtimalinin azalması, ABD ÜFE enflasyonu verileri öncesinde kazançları sınırlayabilir.

Ons Altın fiyatı (XAU/USD) son üç günün en yüksek seviyesinden biraz geriledi ancak cuma günü erken Avrupa seansında gün için %0,40'ın üzerinde artışla 2.640$ civarında işlem görüyordu. ABD'de haftalık işsizlik başvurularındaki artış işgücü piyasasında zayıflık işaretlerine işaret etti ve Federal Rezerv'in (Fed) faiz oranlarını düşürmeye devam etmesine izin vermeli. Bu da ABD Hazine tahvil getirilerinde mütevazı bir düşüşü tetikliyor ve daha yumuşak bir risk tonuyla birlikte getirisi olmayan sarı metalin üst üste ikinci gün için yukarı yönlü ivme kazanmasına yardımcı oluyor. 

Bu arada, beklenenden daha güçlü çıkan ABD tüketici enflasyonu rakamları, Fed'in bir başka büyük faiz indirimi olasılığını ortadan kaldırıyor ve Dolar için aşağı yönü sınırlamaya yardımcı oluyor. Bu durum, Çin'in cumartesi günü dünyanın en büyük ikinci ekonomisinde büyümeyi artırmak için daha fazla mali teşvik önlemi açıklayacağına dair umutlarla birlikte, güvenli liman değerli metal üzerinde bir sınır oluşturabilir. Bu da XAU/USD paritesi çevresinde yukarı yönlü agresif pozisyonlar almadan ve ABD Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) verilerinin açıklanmasından önce kazançların devamı için konumlanmadan önce biraz dikkatli olunmasını gerektiriyor.

Günlük Özet Piyasa Hareketleri: Altın fiyatları ABD ÜFE raporu öncesinde yukarı yönlü görünümünü koruyor

• ABD Çalışma Bakanlığı perşembe günü, manşet Tüketici Fiyat Endeksinin eylül ayına kadar olan 12 aylık dönemde %2,4 arttığını, gıda ve enerji fiyatlarını hariç tutan çekirdek göstergenin ise %3,3 yükseldiğini bildirdi.
• Daha güçlü ABD tüketici enflasyonu verileri, Federal Rezerv'in faiz indirimlerinin daha yavaş olacağına dair spekülasyonları körükledi ve ABD dolarını yaklaşık iki ayın zirvesine çıkardı, ancak ilk tepki oldukça hızlı bir şekilde azaldı.
• İşsizlik maaşı almak isteyen Amerikalıların sayısı 5 Ekim'de sona eren haftada 33.000 artarak mevsimsel etkilerden arındırılmış 258.000'e yükselirken, bu rakam 230.000 olarak bekleniyordu ve ABD işgücü piyasasındaki zayıflık işaretlerine işaret ediyordu.
• Fed'in odağını maksimum sürdürülebilir istihdam elde etmeye kaydırdığı göz önüne alındığında, karışık veriler ABD merkez bankasının faiz oranlarını düşürmeye devam edeceğini ve getirisi olmayan Altın fiyatına fayda sağlamaya devam edeceğini gösteriyor.
• Bu arada, gösterge 10 yıllık ABD devlet tahvilinin getirisi %4 eşiğinin üzerinde kalmayı başarıyor, bu da dolar için destekleyici bir faktör görevi görüyor ve XAU/USD paritesi için daha fazla kazanımı engelleyebilir.
• Çin Maliye Bakanlığı cumartesi günü bir brifing düzenleyecek ve mali teşvik önlemlerine ilişkin daha fazla ayrıntı açıklayarak risk duyarlılığını destekleyecek ve emtia için anlamlı bir yükselişin sınırlanmasına katkıda bulunacak.
• Yatırımcılar şimdi ABD Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) raporunun açıklanmasını dört gözle bekliyor; bu rapor USD talebini etkileyebilir ve hafta sonuna doğru değerli metal etrafında kısa vadeli fırsatlar yaratabilir

Teknik Görünüm: Altın fiyatı 2.670-2.672 bölgesi yakınında dirençle karşılaşabilir, yükseliş eğilimi devam ediyor

Teknik açıdan bakıldığında, bir gecede 2.600 $ civarından gelen iyi toparlanma ve ardından 2.630 $ statik destek kırılma noktasının üzerine çıkan direnç, yükseliş hareketi ihtimalleri lehine görünüyor. Ayrıca, günlük grafikteki osilatörler pozitif bölgede duruyor ve Altın fiyatı için en az direnç yolunun yukarı yönde olduğunu gösteriyor. Bu nedenle, 2.670-2.672 $ direnç bölgesine giden yolda 2.657-2.658 $ yatay bariyerine doğru bir miktar daha güçlenme belirgin bir olasılık gibi görünüyor. Bu ivme, XAU/USD paritesini eylül ayında ulaşılan 2.685-2.686 dolar civarında tüm zamanların en yüksek seviyesine çıkarabilir. Bunu yakından 2.700 $ işareti takip ediyor ve bu da temizlenirse, köklü bir çok aylık yükseliş trendinin uzatılması için zemin hazırlayabilir.

Diğer taraftan, Asya seansının en düşük seviyesi olan 2.630-2.628 dolar civarındaki bölge şu anda aşağı yönü koruyor gibi görünüyor ve bunun altında Altın fiyatı 2.600 dolarlık önemli desteği test edebilir. Bu seviyenin ikna edici bir görünümle aşağı yönlü kırılması, düşüş hareketleri için yeni bir tetikleyici olarak görülebilir ve daha derin kayıplara giden yolu hızlandırabilir. XAU/USD daha sonra düzeltici düşüşü 2.560$ bölgesine yakın bir sonraki ilgili desteğe doğru genişletebilir ve sonunda 2.500$ psikolojik işaretine düşmeden önce 2.535-2.530$ bölgesine doğru yol alabilir.

Faiz oranları Altın fiyatını nasıl etkiler?

Yüksek faiz oranları, faiz getiren bir varlığa yatırım yapmak veya bankaya nakit yatırmak yerine Altın tutmanın fırsat maliyetini artırdığı için genel olarak Altın fiyatı üzerinde baskı oluşturur. Faiz oranlarının yüksek olması genellikle ABD Dolarının (USD) fiyatını yükseltir ve Altın Dolar cinsinden fiyatlandırıldığı için bu durum Altın fiyatını düşürme etkisine sahiptir.

Fed Fonları oranı nedir?

Fed fonları oranı, ABD bankalarının birbirlerine borç verdikleri gecelik orandır. Federal Rezerv tarafından FOMC toplantılarında belirlenen ve sıkça alıntılanan manşet faiz oranıdır. Bir aralık olarak belirlenir, örneğin %4.75-%5.00, ancak üst sınır (bu durumda %5.00) kote edilen rakamdır. Gelecekteki Fed fonları oranına ilişkin piyasa beklentileri, birçok finansal piyasanın gelecekteki Federal Rezerv para politikası kararları beklentisiyle nasıl davranacağını şekillendiren CME FedWatch aracı tarafından takip edilmektedir.